蔡馥予：我今年２８岁，我自己存款大概有５万左右?准备应急用，收入稳定，每个月扣掉一些基本开销大概可以存下３０００元。我想利用定时定额来投资基金，我是希望能做长期的投资，用这些来做退休金。当然，如果期间获利不少，我也可能会考虑部分赎回并再选择其他基金进行投资。可否给些建议，还有想请问债券型基金是什么呢，适合我吗？

    回覆：每个月可存３０００元的话，以每月投资每档基金１０００元来计算，您可以选择３只基金来投资，３只基金就可以建立一个基本的投资组合了。由于您还年轻，您可以投资两档股票型加一档债券型或平衡型基金，在追求获利之余，也有效控制投资组合风险。

    债券基金可说是资金的避风港，所以其实没有所谓何时买最好，目前也是很好的买进时点。一般而言，在扣除税负支出后的报酬率，债券基金的收益率仍较定期存款高一些，而且流动性也较定存来得高。债券基金比较不受市场波动的影响，目前的投资组合不可或缺，只是在不同的时机，有不同的比重。如股市多头时，比重可较少；空头时，比重可占较多。

    目前市场上债券基金的申购最低门槛一般是１０００元?所以您不需要担心必须大笔金额投资才有效果，投资金额多寡并不影响报酬率的。

    至于您的长期投资策略，由于短线上大举进出皆有不小风险，建议暂时按兵不动。中期则视战后经济数据回稳、景气复苏疑虑下降后再行布局，长期资金则因现阶段股价的确处于相对低档，可择长线景气已触底的质优股票分批承接。

来源:北京现代商报